國元證券分析師發(fā)表研究報告指出,上半年公司桂枝茯苓膠囊與熱毒寧增長分別達到30%和113%,給主業(yè)收入帶來超預(yù)期的增長,主要得益于公司加強深度分銷以及放寬賬期,公司應(yīng)收款增速達到60%,顯著快于收入增速,但在信用期放寬后,營運質(zhì)量反而提升,說明公司產(chǎn)品具有較好的需求彈性,短期內(nèi)信用政策的改變影響為偏正面。
分析師預(yù)計公司2010-2012年EpS分別為0.62元、0.85元、1.1元,熱毒寧2010年仍能保持80%-100%的高增長,未來2-3年將有望達到近5億銷售產(chǎn)值,公司是中藥行業(yè)研發(fā)領(lǐng)軍企業(yè),給予“推薦”的評級。
